Я знаю, что на самом деле цитата звучит как "ложь, наглая ложь и статистика"; однако, лично мое мнение - что правительственные статистические данные - это гораздо хуже. Сегодня, я хочу поговорить о некоторых экономических статистических данных правительства, которые они используют, чтобы донести до нас, как живет страна.

 

Еще в конце 80-х инфляция исчислялась двузначными цифрами. Процентные ставки повысились тогда до целых 14 %. Именно отталкиваясь от тех цифр, наше правительство говорит: "Мы ни за что не хотим снова увидеть процентные ставки на такой высоте". Мы не будем ничего делать столь ответственного в финансовом отношении или что-либо вроде того. Мы, конечно, не будем сокращать правительственные расходы. Мы, конечно, не будем избавляться от долгов. И мы, конечно, не будем останавливать печатный станок. Однако, мы можем заверить, что у правительства теперь никогда не будет двузначных цифр роста инфляции, потому что мы всего-навсего ... Читать дальше »

Исследование объема торгов позволяет создать для краткосрочных трейдеров эффективную торговую стратегию.

 

CASPAR MARNEY

Хотя анализ и исследования объема и времени на фьючерсных рынках требует колоссальных затрат, существует возможность небольшого сравнительного исследования для рынка форекс. Причина, по которой факторы времени и объема доминируют в дискуссиях о фьючерсных торговых системах, заключается в том, что их поведение на этих рынках является предсказуемым, а значит и применимым на практике. На рисунке 1 показано распределение объема для обычного фьючерсного рынка, контракта E-Mini S&P 500 contract (ES), который торгуется на Чикагской товарной бирже для трех месячного временного периода. Хотя в отдельные дни объем может быть очень вариативным в связи с публикацией определенных новостей или экономических релизов, в целом он достаточно стабилен.

... Читать дальше »

Одно из наиболее пагубных заблуждений, распространенных среди трейдеров, это убежденность, что стратегии управления капиталом - священны, и все трейдеры, если хотят добиться успеха, должны следовать одним и тем же правилам манименеджмента.

Также, как в торговле, в конечном счете, нужно принять одно из двух решений - тренд или канал, также и в управлении капиталом есть только две стратегии: Вы можете или переносить многочисленные небольшие убытки в надежде, что случайный крупный выигрыш покроет просадку на вашем счете, или Вы можете по крупицам собирать множество небольших выигрышей, надеясь, что случайный большой лосс не разрушит построенное Вами здание.

Конечно, начинающим трейдерам редко приходится выбирать; они просто теряют деньги. Некоторые терпят убытки небольшими порциями в течение длительного периода времени, в то время как остальные теряют деньги гигантскими частями, выходя из игры еще до того, как успеют научиться обращаться с трейдерским программны ... Читать дальше »

Скользящий по лезвию фондового рынка. А. Дэвидсон

admin

Посадите перед экранами двух новичков, предоставьте им свои лучшие системы с высокой вероятностью и, для чистоты эксперимента, дайте им противоположно направленные графики. Почти наверняка оба проиграют деньги. Однако, если Вы проведете такой же эксперимент с двумя профессионалами, скорее всего оба трейдера увеличат капитал - несмотря на кажущееся противоречие предпосылки. В чем разница? Какой важнейший фактор отделяет опытных трейдеров от любителей? Ответ прост - управление капиталом.

Подобно диетам и гимнастике, управление капиталом - нечто такое, что большинство трейдеров считает запудриванием мозгов и редко практикует в реальной жизни. Причина проста: точно так же, как здоровое питание и физические упражнения, управление капиталом может походить на обременительную, неприятную деятельность. Она вынуждает трейдеров постоянно контролировать свои позиции и принимать необходимые убытки, но немногим нравится делать это. Однако, как доказывает таблица 1, принятие убытков кри ... Читать дальше »